Que si poco riesgo que si mucho

Saludos amigos, una disculpa antes de empezar por estar sin postear un par de días pero me puse a desarrollar una tipografía para hacer los conteos de Elliott mucho más rápido y prácticamente, luego de varias búsquedas sin éxito por encontrar algo disponible en este tema ya hecho por alguien más. Este recurso (si les interesa el conteo de ondas está disponible con todas sus explicaciones en www.forexhispana.com en la sección de blog y notas (la publiqué ayer ahí).

Bueno una vez disculpado (espero :D) vamos con la materia. He puesto el título de mucho riesgo o poco riesgo, porque ahora resulta que el dólar está débil (según algunos medios) por el exceso de confianza que despertaron los datos de ayer jueves, (que no fueron nada malos pero … ¿será para tanto? O más bien ¿será en realidad eso?) Y es que vamos a ver, se dice que el conference board publicó indicadores líderes con un incremento del 1.2% para mayo, y revisó al alza el dato de abril para quedar también en +1.1% (cuando antes habían dicho que era de +1%) así que ahí empezó la sinfonía (según esto) de noticias buenas para USA.

En el plato fuerte encontramos (lo que despertó el apetito por riesgo) fue el índice de actividad empresarial de la fed, que dio un salto, bueno más que salto, salto maroma y revuelo, cuando lo esperábamos de -18 jeje fue quedando en +2.2 en junio (más que positivo) sobretodo si se consideraba que el previo fue de -22.6 en mayo. Esto fue lo que detonó la marcha.

Incluso en nuevos pedidos (datos más o menos duros) saltó a -4.8 del -25.9 que tenía el mes pasado. Ahora lo importante será ver que realmente se sostenga.

De esta manera ayer el dólar se vió fortalecido fundamentalmente mientras que en lo técnico necesitaba un retroceso.

La hora de la verdad la viviríamos el día de hoy cuando por fin logró en gráficos de 4h hacer una vela sobre la línea de tendencia del retroceso de estos últimos días. De tal manera que cambia la secuencia a alcista (si no me entiende, no deje de escucharnos en vivo este lunes por forexhispana.com a las 8am con la Escuela de Trading).

Este rally fue provocado por una baja en las acciones (buena toma de utilidad) provocada entre otros factores por ser este viernes día de vencimiento de opciones y futuros, y donde aparece un dato interesante, la salida técnica del índice Reuters/Jefferies CRB , al cerar por debajo del 261.14 con lo que hace lo que nosotros llamamos una especie de engulfing.

La caída en las mercancías básicas entonces parece ser algo bastante probable; por lo pronto, el nerviosismo de los operadores está siendo patente, en la mañana anunciaba la caída del precio del cobre, y al momento de escribir esta columna, también se aprecia la caída del precio del petróleo a niveles de 70.07 luego de haber abierto con gap alcista y generar un máximo de techo arriba de los 72 durante la sesión europea.

Esta información ha proyectado al Dow cerca de su cierre de sesión, pues ahora mismo son las 2:52 de la tarde EST. Y está cotizando en 8516 unidades lo que alienta la posibilidad de que estemos ya en una onda (2) de la bajada en la sección B para ser exactos.

El dinero entonces lo vemos salir del petróleo y de las acciones, y resguardarse ligeramente en el bono del tesoro (que tal vez tenga en la próxima semana problemas para mantener el ritmo, pues al principio de la sesión, el mercado mostró su incredulidad ante la posibilidad de que puedan colocarse la cifra record de 104mil millones de dólares en bonos de 2,5 y 7 años principalmente, para la subasta de la próxima semana, (la previa más alta había sido de 101mil millones).

Por el momento luego de haber hecho máximos de 38.82 la nota retrocede a 37.83 quedando más o menos a mediados de la impactante sesión pasada cuando salto de 36.42 a 38.36 en una sola sesión.

También la libra no libro mal su batalla y logró cerrar por encima de su canal de baja inclinación que presentó los últimos 3 días, lo cual lo lleva a la posibilidad de equiparar en corto plazo los máximos de 1.6619

Es así como los dejo esta semana, esperando que hayan tenido buena mano y los espero la próxima semana con más notas, no sin antes recordarles nuestra cita en Domingo de forex este domingo a las 10pm por el mismo canal.

Que haya buen fin de semana

Como ladrillo en la cabeza

Saludos amigos, y hoy va de nuevo, con el ladrillo en la cabeza, que aunque no sea lo mismo, los comentarios del BRIC (Brasil, Rusia, India y China) parece que tienen el mismo efecto entre los operadores, apenas bastó un comentario de un oficial del Kremlin diciendo que Dmitry Medvedev (presidente de Rusia) pediría más diversidad.

Esto generó que el dólar rebotara, aprovechando que no solo yo, veíamos a la caída de, por ejemplo el Euro, con desconfianza, y generó el comentado efecto trampolín el día de ayer.

Sin embargo, las bolsas europeas sufrieron la resaca de los malos desempeños de los índices de USA, las asiáticas también con retracciones sensibles por la misma razón.

Una cosa es segura, el dólar sigue recibiendo compras, y no solo las fomentadas por el programa de recompra de la Fed que está próximo a caducar y que según se comenta hará que el mercado esté muy sensible a cualquier información al respecto, la próxima semana cuando se reúna nuevamente la FOMC (Los directores de las FED de las regiones para determinar política monetaria).

Regresando al Euro ¿Qué hasta donde rebotará? Pues forme usted su quiniela, hoy se retrajo un 38.2% desde el máximo que viene del 1.4172 el pasado 11 de junio, y a su vez este retroceso se ha retraído (regresando a bajar) un 61.8% asi que hoy queda nada para nadie (aun). Pero por ser un retroceso “pequeño” la subida de hoy para lo que había bajado, será necesario ver que rompa el soporte antes de considerar la oportunidad nuevamente de tomar ese HCH que ni tiene la calidad que se desea en Forex ni tenía la relación de Riesgo beneficio muy atractiva.

El que si se descoció fue el Yen contra el Dólar, por lo pronto parece haber roto la posibilidad de un rompimiento alcista acelerado del 98.85 ahora la atención me parece que se fijará en el punto del 94.44 donde pienso yo que estarán colocados la mayoría de los stops que anda operando el swing que va desde ese soporte hasta el 98.88 antes tan emblemático. El pasar por este punto hará que cambien las condiciones de oferta y demanda más bruscamente pues no solo verás vender a los que ya están viendo la secuencia bajista actual, sino que también saltar del barco a los que habían comprado y les pilló el retroceso.

Así que un día con pocos datos, pero algunos creo que no fueron bien apreciados, como el enorme número permisos de construcción de casas nuevas que además ya es el tercero bueno en consecutivo (señal de que las constructoras tienen la esperanza de que les mejoren las cosas), o el hecho de que no se haya roto el cero en la inflación Europea (porque la deflación allá era lo que ahora les faltaba), mientras que no les quieran poner inflación a punta de impuestos (saludos a Alistar Darling Secretario de hacienda en Inglaterra) o incluso los esperanzados números de la ZEW que indica que el positivismo en Alemania, anda por las nubes (ojalá así fuera con los datos de condiciones reales jeje).

Antes de despedirme, te cuento que si me llamó la atención el hecho de que en China pues siempre no se espera una recuperación tipo V sino más bien en W (o lo que nosotros llamaríamos de doble piso) ah por cierto, si estos temas del doble piso y hombros cabeza hombros te suenan a términos de lo más marciano, te recuerdo que en el programa de Punto Nueve, a partir de la próxima semana estaremos dando durante la primer hora, segmentos de Escuela de Trading, así que todos los nuevos, no se lo pierdan a partir de las 8:15 am hora de Nueva York por forexhispana.com.

Técnico o fundamental

Saludos amigos, aquí nuevamente con los temas que platiqué durante el programa de hoy de Punto Nueve (en nuestro flamante forexhispana.com). Siempre he pensado que  todo lo que sucede en el mercado se debe en la gran mayoría de veces al comportamiento técnico del mercado y que las noticias son el pretexto que gatillean a las señales técnicas.

Técnicamente el dólar (por si solo sin tomar en cuenta otros pares) mirando al dólar index pues quedó justo en el nivel de resistencia  por lo que tenemos la moneda girando aun en el aire.

Sin embargo lo que fue más patente es : 1) la baja de las tasas de su religioso 4% (señal que ha aumentado la demanda por el título del tesoro y por lo tanto necesitas pagar menos rendimiento). Los commóditties  están en rebote técnico (o toma de utilidades como le quieras decir).

Por otro lado, el yen está mostrando su músculo contra el dólar y parece que ahí la lleva nada mal, sigue sin romper el emblemático 98.85 y aunque aun es pronto para declarar bien instalada la racha bajista hasta el momento, los toros pro-dólar siguen sin mayores avances.

En Europa claro que el tema fue totalmente contra el Euro, resulta ser que no solo le ayudó la presión de un posible hombro cabeza hombro que hoy se llevó hasta el rompimiento del cuello (quiero aclarar que no todos los hch que rompen,pagan, pero siempre son una tentación enorme para los operadores) además surgió el dato del peor desempleo jamás registrado por Eurostat, así que pues la venta no se hizo esperar. Sin embargo creo que el verdadero punto de fuego estará en el  1.3660. Si cierra más debajo de este nivel, pues la cosa será “distinta” para esta monedita.

Entonces, ¿Qué ocasionó la baja del Euro? ¿El hombro cabeza hombro, o las declaraciones del ministro de Finanzas de Rusia  diciendo que no cambiarán por lo menos en un año su estructura de reserva en títulos del tesoro y la subida récord de desempleo de los 16 países que comparten el Euro?

Creo que de todo irá corriendo un poco, lo que si que esta vez el G8 fue como de goma, ni se toco la política monetaria ni los tipos de cambio, y en realidad salieron con muy poco de su reunión, ¡vamos que decir que le preguntarían al FMI ¡qué les recomienda hacer! Vale, como si le fueran a hacer caso si les dijera algo que no desean hacer. Pero en fin, a mi parecer, la cosa era ganar tiempo y es lo que parece que lograron.

Mañana veremos a los del grupo del BRIC (Brasil, Rusia, India y China) que son los que quieren más autoridad en el FMI cuando les quieren aumentar la cuota, pues ahora con eso de que andan proponiendo una divisa de reserva internacional distinta al dólar, pues a ver con qué nos salen, que por lo pronto, al menos en el caso de Rusia, se dicen y otro por otra parte alguien más de los suyos los desdice (Saludos al ministro de finanzas ruso, Kudrin).

Que haya buena suerte y mejores trades, nos vemos mañana.